Собственные данные AIA Australia показывают, что доля страховых случаев по инвалидности, связанных с психическим здоровьем, выросла примерно с 15% всех претензий по инвалидности в 2014 году до примерно 26% в 2025 году. По данным страховщика, эта тенденция продолжилась и в 2026 году. Внутренние цифры AIA вписываются в более острую общеотраслевую картину. Согласно данным Совета австралийских страховщиков жизни (CALI), опубликованным в июле 2025 года на основе отчета CALI–KPMG о причинах страховых случаев за второе полугодие 2024 года, психические расстройства теперь являются ведущей причиной претензий по полной и постоянной нетрудоспособности (TPD) на австралийском рынке страхования жизни, составляя почти одну из трех выплаченных претензий. В 2024 году страховщики выплатили более 2,2 млрд долларов США по страховым случаям, связанным с психическим здоровьем – почти вдвое больше, чем пятью годами ранее. При этом психические расстройства стали причиной каждого пятого страхового случая по защите дохода, с выплатами на общую сумму 887 млн долларов США только за этот год.
Возрастной профиль еще больше усиливает долгосрочную подверженность риску. Уровень претензий по TPD в связи с психическим здоровьем среди австралийцев в возрасте 30 лет увеличился на 732% за последнее десятилетие. Эта траектория страховых случаев привела к измеримому ухудшению экономики группового страхования. Отчет KPMG Life Insurance Insights, охватывающий результаты по 30 июня 2025 года, показал, что, хотя рентабельность продуктов по защите дохода и группового продления заработной платы (GSC), судя по всему, стабилизировалась, прибыль по групповым и индивидуальным единовременным продуктам снизилась в течение 2025 финансового года. Коэффициент выплат к премии по групповому единовременному риску вырос с 78% в 2023 году до 81% в 2024 году и 91% в 2025 году – такое ухудшение делает бизнес по предоставлению традиционного группового единовременного TPD структурно маржинальным при текущих ценах еще до учета операционных расходов. Повышение премий является прямым следствием, и консультанты, которые не смогут объяснить эту связь, столкнутся с растущими сложностями при продлении договоров.
Регуляторная позиция в отношении этого сдвига имеет прямые последствия для обязанностей консультанта. На совместном заседании руководителей APRA и ASIC, состоявшемся 15 апреля 2026 года, было отмечено, что, хотя в отрасли существует движение к новым продуктовым дизайнам TPD, их внедрение остается низким, а существующие продукты продолжают доминировать на рынке, ориентированном на консультантов. Поскольку оба регулятора публично заявили, что традиционная структура единовременной выплаты не соответствует текущей структуре страховых случаев, консультанты, рекомендующие традиционные продукты без рассмотрения альтернатив, сталкиваются с документально подтвержденным вопросом о соблюдении требования «наилучших интересов» в соответствии с Законом о корпорациях.
Ассоциация финансовых консультантов Австралии (FAAA) обозначила еще одну проблемную точку. В своем представлении в рамках независимого пересмотра Кодекса страхования жизни в декабре 2025 года FAAA заявила, что широкие исключения по психическому здоровью, применяемые страховщиками при андеррайтинге – включая случаи, когда клиент лишь обращался за консультацией, – «не соответствуют прозрачности и справедливости», и выразила обеспокоенность тем, что такие исключения применяются без достаточных оснований. Для консультантов исключения по психическому здоровью в полисах, оформленных много лет назад, требуют пересмотра: клиенты, которые были исключены по широкому кругу причин, могут иметь страховку, которая не покроет их наиболее вероятный тип страхового случая.
Фото из открытых источников
